0
Dołączył: 2009-01-05
Wpisów: 336
Wysłane:
14 maja 2009 22:05:53
przy kursie: 2,21 zł
Ktoś coś ma do napisania na temat tej spólki? techniczenie jest nisko..jakis powiew optymizmu w raporcie i moze byc wesolo..(i odwrotnie;-) zapraszam do dyskusji  „Inwestorzy nie planują przegrywać. Przegrywają, bo nie planują”...
"Taka jest moja koncepcja
Tak ja to widzę"
Edytowany: 14 maja 2009 22:08
|
|
6
Dołączył: 2009-04-15
Wpisów: 271
Wysłane:
4 września 2009 03:09:48
przy kursie: 3,07 zł
Przeklejam swojego posta z parkietu: Przewertowalem dzis SKL jeszcze raz, troche glebiej. Zrobilem sobie takie oto zestawienie: spreadsheets.google.com/pub?ke...Ta wycena aktywow, to: KST - obecna rynkowa IDM - obecna rynkowa NTT SYSTEM - obecna cena rynkowa Instal Export - po cenie z ostatniego raportu SKL o transakcjach wewnetrznych 8,66zl/akcje(wewnetrzna emisja za Sellbud byla po 21zl/akcje) Budrem - na podstawie wypowiedzi o zysku z 2007 okolo 2mln (x 6 = wartosc firmy) -> potrzebna informacja o aktualnej sytuacji Ascor - brak danych Synerway - na podstawie transakcji wewnetrznych - 0,75zl / akcje. W ujeciu zysk x 6 wyszlo mi 2 razy mniej, na podstawie prognozy na 2008, z wrzesnia 2008. Ziemia w Zakroczymiu - po cenie kupna (83zl/m2 - dzialki w okolicy, sprzedawaly sie po 2,5 razy drozej - informacja ze sprawozdania zarzadu w 2008). Ziemia w dorohusku, po cenie za jaka sprzedawali wspolwlascicielom obecnym 23,25% - 35zl brutto (przyrzeczenie odkupu po 42zl lub sprzedazy osobie trzeciej, za co najmniej 40zl/m2) Jezeli ktokolwiek mialby info o Budremie, Instal Exporcie, Ascor, Synerway, to chetnie poczytam (glownie zysk netto, przychody) Ta tabela nie uwzglednia: Majerowiczow Marlexu Semaxu Wg mojej wyceny, chyba dosc konserwatywnej, jestesmy obecnie na c/wk ~ 0.6...Powinnismy byc w oklicach 1, czyli jakies 5zl/akcje. Moja prognoza wartosci SKL dyskontujac anemiczne ozywienie, to obecne "moje" wk ->50mln x 1,5-2, czyli 75-100mln - 7,5-10zl za akcje. W kolejce jest IPO: Synerway, Instalu, Asoru, Budremu. Doszly 3 nowe szanse: Marlex, Majerowicze, Semax Hossa to inna bajka. Sporo zalezy od zyskow. Sporo od przeszacowac (raczej w dol nie widze miejsca za duzo). Czyli na dzis powinnismy witac 5tke, a tu prosze jaki surprajs. Mozna do wora po 2,8x pakowac, co tez dzis uczynilem. Watchdog, znajdziesz chwilke, zeby tez cos o fundamentach z raportu skrobnac?
Edytowany: 4 września 2009 09:24
|
|
6
Dołączył: 2009-04-15
Wpisów: 271
Wysłane:
10 września 2009 11:31:14
przy kursie: 3,04 zł
Kurcze brakuje tu zdecydowanie kogos wiekszego z dluzszym okresem inwestycji, kto by zadbal o kurs, ale tez w tej sytuacji rynkowej, premia miedzy 2-3 raza nie jest niczym wyjatkowym.
Przydaloby sie troche PRu ze strony prezesa, wiecej informacji o szansach i zagrozeniach w nowych spolkach, jakies skrocone przynajmniej dane finansowe z tych nowych podmiotow, zeby mozna bylo ocenic chociaz pi razy drzwi, co soba reprezentuja, jakies informacje, co dalej z ziemia. Moze wtedy ta premia uroslaby do x4 czy x5 i zwiekszyloby sie zainteresowanie spolka.
Jezeli wyceniaja spolki po cenach zakupu, przydaloby sie zeby dawali przynajmniej jakies wybrane dane finansowe z kazdej z nich, jako informacje dodatkowa do kazdego raportu, zeby mozna bylo chociaz pobieznie oceniac jak sie te inwestycje rozwijaja. Moze wtedyt kurs zaczalby to dyskontowac tak jak powinien.
Wywiady, informacje ze spolki w ramach dbania o malych inwestorow i kurs akcji.
A moze i jakis split by sie przydal, dla poprawy plynnosci.
Brakuje tego jak cholera, bo spoleczka sama w sobie jest zdrowa i widac ze ma ze soba know-how w branzach w ktorych dziala.
Fundamentalnie bedzie dobrze, ale horyzont inwestycyjny jest tu raczej dlugi 2-4 lata.
Marzy mi sie, zeby prezes wreszcie pochylil porzadnie nad swoim dzieckiem od strony PR/informacyjnej na gieldzie i zrobil uklon w strone inwestorow wierzacych w jego wizje i umiejetnosci.
Trzymam kciuki, zeby WD udalo sie namowic p.Reya na wywiadzik. Pytania chetnie pomoge formulowac :)
Edytowany: 10 września 2009 11:38
|
|
|
|
|
0
Dołączył: 2009-07-24
Wpisów: 32
Wysłane:
3 listopada 2009 22:34:16
przy kursie: 2,57 zł
no ciekawie sie porobiło,ciekawie.
dodatkowo za 10-dni bedzie skonsolidowany raport kwartalny za III kwartał w 09r.
ciekawe czy wogole pojawi sie zainteresowanie raportem...
|
|
6
Dołączył: 2009-04-15
Wpisów: 271
Wysłane:
3 listopada 2009 23:40:49
przy kursie: 2,57 zł
Niestety watpie.
Raport nie bedzie piekny bo i czemu mialby byc. Wszystkie inwestycje sa wyceniane w cenach zakupu. Horyzont to 2-4 lata wg Prezia i niestety, chyba czekaja nas fixy.
Moze jakby spolka dolaczala do swojego raportu, raporty ze spolek, w ktorych inwestuje (lub chociaz skrocone dane finansowe, tak zeby to mozna bylo wycenic), to bylby jakis odzew, ale najwyrazniej nikomu nie zalezy, na dbaniu o godziwa wycene akcji spolki.
Zrobili debiut, zgarneli kase, a ze teraz inwestorzy moga te same akcje kupic prawie 4 razy taniej juz ich nie obchodzi...
Edytowany: 3 listopada 2009 23:43
|
|
0
Dołączył: 2009-07-24
Wpisów: 32
Wysłane:
14 listopada 2009 00:59:57
przy kursie: 2,54 zł
Raport spolki jak by ktos nie widzial: www.gpwinfostrefa.pl/palio/htm...Mimo wszystkiego,wartosc ksiegowa na 1 akcje wynosi 4,17zł,a my ciagle wedrujemy na granicy 2,50zł.Natomiast dzisiaj wolumen wygladal bardzo ładnie(czasami w całym tygodniu tyle nie bylo)a i dodatkowo cały czas ktos kupował po 2,5zł spore ilosci...ciekawe czy coś sie świeci czy to tylko "tak poprostu"...Gorbashow co Ty na to? 
|
|
6
Dołączył: 2009-04-15
Wpisów: 271
Wysłane:
14 listopada 2009 01:12:02
przy kursie: 2,54 zł
Coz tu mozna powiedziec. Zainteresowanie spolka jest male. Wyniki slabe, a realna wartosc ksiegowa duzo wyzsza niz to wynika z raportu, bo wszystkie inwestycje sa tam po cenach zakupu.
Jest jeden gracz, ktory sie bawi papierem, byc moze sobie pakuje do woreczkow, nie mam pojecia, ale z powodu malego zainteresowania spowodawanego wczesniejszym zbiciem leszcza i obecna juz od paru miesiecy mala plynnoscia, moze on robic z kursem co mu sie tylko zamarzy.
Ja mam pakiet, odlozony. Nikt nie wie ani kiedy cos odpali, ani jak mocno, ale jak zaczna isc dobre infa ze spolki i pozytywne raporty, to bedzie tutaj na prawde goraco przy tej plynnosci.
Dla mnie wk SKL na dzis to jakies 50-60mln, a z dyskontem udanych inwestycji moze dojsc spokojnie do 80-100mln. Ale prorokowac kiedy i co nie zamierzam ;)
edit:
Wlasnie spojrzalem do sprawozdania glebiej...zastanawia mnie to:
zdarzenia:
Zbycie udziałów lub akcji
• Umowa sprzedaży 100% udziałów Zakład Przetwórstwa Mięsnego Majerowicz Sp. z o.o.
Po okresie sprawozdawczym, tj. w dniu 6 listopada 2009 roku, Skyline Investment sprzedał
wszystkie posiadane udziały w firmie Zakład Przetwórstwa Mięsnego Majerowicz Sp. z o.o. za
łączną kwotę 57 000 zł, tj. 570 zł za każdy udział. Środki zostały zaksięgowane na koncie
Emitenta w dniu 12 listopada 2009 r.
• Umowa sprzedaży 100% udziałów Zakład Rolno Przemysłowy AGROMIĘS Sp. z o.o.
Po okresie sprawozdawczym, tj. w dniu 6 listopada 2009 roku, Skyline Investment sprzedał
wszystkie posiadane udziały w firmie Zakład Rolno Przemysłowy Agromięs Sp. z o.o. za łączną
kwotę 115 140 zł, tj. 1 140 zł za każdy udział. Środki zostały zaksięgowane na koncie Emitenta
w dniu 12 listopada 2009 r.
Nie bardzo moge znalezc, o co tutaj chodzi...
Edytowany: 14 listopada 2009 01:29
|
|
50
Grupa: Zespół StockWatch.pl
Dołączył: 2008-07-25
Wpisów: 8 588
Wysłane:
15 listopada 2009 15:26:42
przy kursie: 2,54 zł
Ta spółka to fundusz, więc nie rachunek wyników, tylko kapitał własny oraz przepływy coś mogą tutaj powiedzieć. Oraz analiza portfela.
Z komunikatów wynika, że wyszli z dwóch inwestycji. Teraz trzeba tylko poszukać, czy wykazali zysk czy stratę, i będzie znany wpływ tych transakcji na kolejne sprawozdanie.
W tym za III kwartał niewiele się stało, oprócz jednego: odzyskanie 8,5 mln zł ze sprzedaży inwestycji. Pewnie się rozglądają za kolejnymi, bo gotówka się gromadzi.
|
|
0
Dołączył: 2009-06-14
Wpisów: 13
Wysłane:
16 listopada 2009 13:37:48
przy kursie: 2,55 zł
WatchDog napisał(a):Ta spółka to fundusz, więc nie rachunek wyników, tylko kapitał własny oraz przepływy coś mogą tutaj powiedzieć. Oraz analiza portfela.
Z komunikatów wynika, że wyszli z dwóch inwestycji. Teraz trzeba tylko poszukać, czy wykazali zysk czy stratę, i będzie znany wpływ tych transakcji na kolejne sprawozdanie.
W tym za III kwartał niewiele się stało, oprócz jednego: odzyskanie 8,5 mln zł ze sprzedaży inwestycji. Pewnie się rozglądają za kolejnymi, bo gotówka się gromadzi. No niestety, ta kasa w lwiej części wyszła na odkupienie części gruntów w Dorohusku, czytaj: na spłatę pożyczek od osób fizycznych na 14,3% p.a.(40/35-1) pod zastaw tej części gruntów. Tak więc nic się nie gromadzi, a już na pewno nie gotówka. Największym problemem SKL jest właśnie notoryczny brak kasy. On to powoduje, że nie mają jak inwestować, z wyjątkiem inwestycji do kilkunastu tys. zł w różnego rodzaju padaki. I paradoksalnie powouje, że trudno im cokolwiek upłynnić, bo potencjalny nabywca, świadomy tej słabości, po prostu zwleka z nabyciem, licząc na przymuszenie do sprzedaży. Vide casus TFI Allianz, który wyczekał do momentu, aż SKL będzie przymuszony do spłaty wyźej opisanej pożyczki, elegancko w tym czasie zbijając kurs KST. I kupił KST z 33% upustem. Zastanawia mnie, jeśli nawet dostaną dofinansowanie z KFI na te 15 mln, to z czego wyłożą swoje 15 mln.
|
|
6
Dołączył: 2009-04-15
Wpisów: 271
Wysłane:
2 lutego 2010 18:29:45
przy kursie: 3,80 zł
pytajcie a bedzie wam dane :) www.tvncnbc.pl/w-co-warto-inwe... Prezes pogadal, widac ze zadowolony. Wyniki beda z przeszacowan dobre. W pierwszym kwartale powinny byc 3 informacje: - ugoda z wierzycielami Semaxu (kupili go za 600zl z 90mln dlugu, po ugodzie ma byc ok 27mln dlugu, przychody za grudzien mial 4mln zl) - sprzedaz ziemii w Dorohusku ( w ksiegach chyba jest 9mln+bodajze 5 ktore wydali na odkupienie czesci. Calosc powinna byc warta jakies 14mln w ksiegach. Sprzedaz ma byc za 2 razy wiecej niz w wk tejze wg. prezesa) - rozmawiaja z oferentem i dopinaja podobno ta transakcje - umowa z KFK na zawiazanie wspolnego funduszu: SKL wyklada 20 baniek i KFK dotuje 20 baniek i robia wspolne projekty. Latwo policzyc, ze moze byc interesujaco 
Edytowany: 2 lutego 2010 18:30
|
|
|
|
|
0
Dołączył: 2008-12-03
Wpisów: 281
Wysłane:
25 marca 2010 23:09:40
przy kursie: 3,48 zł
Prezes Rey wysłuchał próśb drobnych akcjonariuszy i odzwiedził dzisiaj tvncnbc. Warto obejrzeć bo było naprawdę optymistycznie. www.tvncnbc.pl/firmy,21,wszyst...A tak w skrócie: - zysk netto za Iq większy niż za cały 2009 r (2 mln) - umowa z KFK to kwestia dni najdalej tygodni (tak to odebrałem) - bliski układ w semaxie - to akurat prezes powtarza już kolejny raz i póki co czekamy. - bliski finał rozmów w sprawie przejęcia kolejnego "upadłego anioła" z branży odzieżowej - oczywiście za 600 zł - w fazie obróbki projekt zbudowania (w sensie zarządczym) ogólnopolskiej platformy świadczcacej odpłatne usługi medyczne. Taki Lux-med tylko we franszyzie. Niestety nie było ani słowa o Dorohusku 
|
|
0
Dołączył: 2010-02-14
Wpisów: 59
Wysłane:
24 kwietnia 2010 21:44:42
przy kursie: 4,20 zł
Spółka bardzo mi się podoba, ale... Tak sobie ostatnio przeczytałem raport za 2009. Dlaczego zarząd sprzedał spółkę Skyline Teleinfo S.A. ? Była to spółka która przynosiła duże, bardzo stabilne przychody. Ja rozumiem, że było to uporządkowanie struktury grupy kapitałowej, ale dlaczego sprzedaż odbyła się za tak niskie pieniądze? Skyline Teleinfo w 2009 przyniósł 3620 tys. PLN przychodu (co stanowiło ponad połowę całkowitych przychodów całej grupy kapitałowej). Po za tym zakładając ją, zainwestowali w tą spółkę 1 mln PLN. Teraz sprzedali ją przez MBO za 260 tys. PLN (i to w 8 ratach przez 2 lata na 8 %). Stopa zwrotu z tej inwestycji dla Skyline Investments wyniosła -74%. Ma ktoś pomysł jak racjonalnie można wyjaśnić tą decyzje zarządu? "Read back the minutes of the last meeting:
-we gave each other stock options,
-discussed ways to ignore the needs of others,
-Hamilton had a racial joke."
|
|
0
Dołączył: 2009-06-14
Wpisów: 13
Wysłane:
27 kwietnia 2010 21:37:56
przy kursie: 4,31 zł
Jesteś zachwycony przychodami, a nie pytasz, jakie są koszty z nimi związane. Zajrzyj na wyniki wg segmentów. Koszty tego segmentu za 2009 to 4491k, a wynik netto to -881k. Ponieważ chyba nigdy ten segment nie był rentowny, to jego sprzedaż za 260k to całkiem niezły deal. Po po pierwsze masz 260k, a po drugie nie tracisz 1 mln rocznie, które musisz sfinasować żywą gotówką  Pozostałe 2 segmenty są rentowne, więc koncentracja na nich, a zwłaszcza na inwestycyjnym to jedyna rozsądna opcja 
|
|
0
Dołączył: 2008-12-03
Wpisów: 281
Wysłane:
7 października 2010 20:17:11
przy kursie: 6,08 zł
Reporter to pieśń przyszłości. SKL zaangażował się w Reportera w tym roku, więc na efekty to trzeba będzie jeszcze poczekać, tym bardziej, że SKL sam twierdzi, że sprawa w Reporterze jest bardziej skomplikowana. Zdecydowanie szybciej powinna się wyjaśnić kwestia innej "odzieżówki" czyli Semaxa. SKL zostawił z Semaxa 1/3 biznesu czyli Vabbi Factory Outlet (nike, adidas, reebok...) a resztę "zlikwidiwał". Sieć outletów jest podobno rentowna na tyle, że planowane były 4 nowe otwarcia na ten rok. Dodatkowo wprowadzono zasadę, że w pierwszej kolejności platności otrzymują dostawcy za nowe dostawy czyli z towarem nie powinno być problemu. Jeżeli to wszystko prawda układ z wierzycielami powinien być kwestią czasu, ale my na ten układ już trochę czekamy Obserując ostatnie wzrosty na SKL może wreszcie coś będzie z tego ( a może to tylko fundzusz doważa?), ale to tylko moje przypuszczenia... 
Edytowany: 7 października 2010 22:12
|
|
0
Dołączył: 2010-01-04
Wpisów: 594
Wysłane:
14 grudnia 2010 11:45:00
przy kursie: 7,00 zł
kliknij, aby powiększyćBardzo ciekawa sytuacja wytworzyła nam się na spółce. ( wykres trochę niechlujny,nie mam dziś zbyt dużo czasu ale tu liczy się co innego) Chorągiewka staje się już powoli ciasna dla kursu, pozostaje już maksymalnie kilka dni konsolidacji w okolicach obecnego kursu i musi nastąpić wybicie w jedną ze stron. Historycznie taka sytuacja miała już miejsce, po czym nastąpiło wybicie w połowie października. Cieszyć mogą też obroty, wzrastające na każdej podbitce i malejące na spadkach/ konsoli, co potwierdza siłę trendu w jakim się znajdujemy.
Edytowany: 17 grudnia 2010 09:31
|
|
0
Dołączył: 2008-12-03
Wpisów: 281
Wysłane:
23 stycznia 2012 14:40:25
przy kursie: 2,75 zł
Nowy akcjonariusz się nam ujawnił.Oby na nieco dłużej niż Ipopema ostatnio... Cytat:Zarząd Skyline Investment S.A. ("Spółka") informuje, iż dnia 23 stycznia 2012 r. otrzymał od Caspar Asset Managament S.A. zawiadomienie, iż w wyniku zawarcia i rozliczenia transakcji zakupu 34 163 akcji spółki Skyline Investment S.A. na rynku regulowanym w dniu 13 stycznia 2012 r., klienci Caspar Asset Management S.A., których rachunki są objęte umowami o zarządzanie, stali się posiadaczami akcji w liczbie powodującej przekroczenie 5% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy Spółki.
|
|
0
Dołączył: 2008-12-03
Wpisów: 281
Wysłane:
29 marca 2012 12:06:34
przy kursie: 3,65 zł
Mam pytanie do załogi SW,co w rzeczywistości oznacza księgowanie tych 53 mln umorzenia i jaki to będzie miało wpływ na raport za I kw? Cytat:W wynikach za ten okres uwzględnione zostanie również zdarzenie jednorazowe, związane z umorzeniem, w efekcie zawartego układu, około 2/3 wierzytelności sięgających 80 mln zł. – Jesteśmy w trakcie księgowania tego zdarzenia – mówi Paweł Maj, członek zarządu Skyline Investment. www.parkiet.com/artykul/9,1216...
|
|
4
Dołączył: 2009-05-05
Wpisów: 1 251
Wysłane:
29 marca 2012 14:31:20
przy kursie: 3,65 zł
Semaks jest spółką zależną Skyline. Wygląda na to, że Semaks wisiał innym firmom (miał w zobowiązaniach) kwotę około 80 mln PLN. Jeśli odpopowiednio rozumiem i nie ma żadnych innych obostrzeń, to na mocy zawartego układu wierzyciele darowali Semaksowi 2/3 tej sumy. W rezultacie spółka wisi już odpowiednio mniej. Kwota, której nie zapłacili i która została im darowana, stanowi swoisty zarobek. Dlatego Semaks rozpozna w księgach najprawdopodobniej w pozycji pozostałe przychody operacyjne przychód w wysokości 53 mln PLN z tytułu umorzenia wierzytelności. W wyniku brutto Semaksu pojawi się więc dodatkowe 53 mln PLN. Jest to działanie niepieniężne i mające jednorazowy wpływ na wynik spółki zależnej. Jeśli Semaks jest konsolidowany przez Skyline i to nie Skyline był wierzycielem, wpływ będzie także na wynik Skyline. W razie pytań wiecie gdzie mnie znaleźć. 
|
|
0
Dołączył: 2008-12-03
Wpisów: 281
Wysłane:
29 marca 2012 16:06:19
przy kursie: 3,65 zł
Semax będzie konsolidowany przez Skyline od tego kwartału. Moje pytanie jest takie zakładając że działalność operacyjna Semaxu pozwoliła wyjść w I kw tego roku na zero na poziomie netto. W pozostałych przychodach mamy 53 mln które stanowią czysty, papierowy zysk,ale mamy również ujemne kapitały własne na prawie -49 mln. Czy dobrze rozumiem, ze w raporcie za I kw. Semax będzie miał już dodatnie kapitały własne, ale i zobowiązania na 27 mln?
Dodam tylko informacyjnie, że Skyline zapłacił za Semax( sieć 52 sklepów outletowych) w 2009 roku 600 zł!!! więc jak uda się wyjść na prostą z rentownością, zwrot z inwestycji będzie imponujący.
|
|
PREMIUM
38
Dołączył: 2009-02-19
Wpisów: 2 393
Wysłane:
29 marca 2012 18:02:06
przy kursie: 3,65 zł
Pozostałe przychody też są częścią działalności operacyjnej, tym bardziej wyniku netto, ale rozumiem, że chodzi Ci o to, że w toku "normalnej", powtarzalnej działalności Semax wyjdzie na zero, a ponadto uzyska ekstra wynik z tytułu umorzenia zobowiązań.
Wtedy tak. 53m zostaną koniec końców "przesunięte" ze zobowiązań do kapitałów. Wierzyciele efektywnie podarowali firmie tę kasę.
Tylko proszę pamiętać, że gotówka z tego już dawno wpadła do Spółki. A że Spółka nie ma z czego oddać, to znaczy, że kasa też już ze Spółki wypadła. Pożycza się, żeby oddać kapitał, plus zarobić na odsetki, plus zarobić dla siebie. A tu zarobiono na nieoddaniu kapitału. Piszę o tym, bo zaraz pewnie pojwaią się komentarze o super wynikach, a niektórzy specjaliści zechcą ten wynik wypłacać w dywidendzie.
|
|